Askari Bank Limited

عسکری بینک لمیٹڈ (PSX: AKBL) کو 1991 میں پاکستان میں ایک پبلک لمیٹڈ کمپنی کے طور پر شامل کیا گیا تھا۔ AKBL کی بنیادی کمپنی فوجی فاؤنڈیشن ہے۔ بینک ملک بھر میں اپنی 560 برانچوں اور ذیلی شاخوں کے وسیع نیٹ ورک کے ذریعے روایتی، کارپوریٹ، اسلامی، صارفی اور زرعی بینکاری خدمات پیش کرتا ہے۔

شیئر ہولڈنگ کا نمونہ

دسمبر 2021 تک، AKBL کے پاس 1260 ملین شیئرز کا بقایا شیئر کیپٹل ہے جو 14,471 شیئر ہولڈرز کے پاس ہے۔ ایسوسی ایٹڈ کمپنیاں اور متعلقہ پارٹیاں AKBL کے سب سے بڑے شیئر ہولڈرز ہیں جن کی حصص کیپٹل میں 73 فیصد سے زیادہ نمائندگی ہے۔ اس کے بعد عام لوگوں کے پاس اے کے بی ایل کے 18.85 فیصد شیئرز ہیں۔ مضاربہ اور میوچل فنڈز کے AKBL میں 2.41 فیصد حصص ہیں اس کے بعد انشورنس کمپنیاں 1.96 فیصد حصص کی مالک ہیں۔ باقی حصص دوسرے زمروں کے شیئر ہولڈرز کے پاس ہیں۔

مالی کارکردگی (2018-2022)

AKBL کی ٹاپ لائن 2018 سے بڑے پیمانے پر بڑھ رہی ہے، تاہم، 2021 میں؛ اس نے 0.3 فیصد کی معمولی نمو ظاہر کی۔ جبکہ مجموعی ترقی اور سرمایہ کاری میں سال کے دوران بالترتیب 21 فیصد اور 37 فیصد اضافہ ہوا، ہم محفوظ طریقے سے یہ فرض کر سکتے ہیں کہ سال کے دوران ڈسکاؤنٹ ریٹ میں کمی کا نتیجہ معیشت کو COVID-19 کے جھٹکوں سے نکالنے میں مدد دینے کے لیے تھا۔ ڈسکاؤنٹ ریٹ میں کمی بھی مجموعی اسپریڈ ریشو کی نمو کا جواز پیش کرتی ہے جو 2021 میں تقریباً 42 فیصد تھی جو کہ 2020 میں 39 فیصد کے مقابلے میں 2021 میں ڈپازٹس میں سال بہ سال نمایاں 28 فیصد اضافے کے باوجود۔ واضح رہے کہ CASA تناسب بینک کا حصہ 2020 میں 87 فیصد سے کم ہو کر 2021 میں 79.69 فیصد رہ گیا۔ غیر فنڈ پر مبنی آمدنی کا حصہ 2020 میں کل آمدنی کے 24.5 فیصد سے کم ہو کر 22.74 فیصد رہ گیا بنیادی طور پر سیکیورٹیز پر ہونے والی آمدنی کی وجہ سے جو سال میں 68 فیصد کم ہوئی۔ 2021 میں سال بہ سال۔ سیکیورٹیز پر آمدنی میں بڑے پیمانے پر کمی نے فیس اور کمیشن، ڈیویڈنڈ کی آمدنی اور غیر ملکی زرمبادلہ کی آمدنی میں زبردست نمو کو متاثر کیا اور اس کے نتیجے میں کل نان مارک اپ آمدنی میں سال بہ سال 3 فیصد کمی واقع ہوئی۔ پھر بینک نے سال کے دوران بڑے پیمانے پر پروویژن بک کیے جس میں سال بہ سال 152 فیصد اضافہ ہوا۔ جب کہ یہ ایک سمجھداری کا طریقہ تھا کیونکہ اس کے غیر فعال قرض کے پورٹ فولیو میں کووڈ-19 کے بعد وسیع پیمانے پر معاشی غیر یقینی صورتحال کی وجہ سے سال بہ سال 8 فیصد اضافہ ہوا۔ تاہم، یہ باٹم لائن کے لیے اچھا ثابت نہیں ہوا اور اس کے نتیجے میں 2021 میں اس کے خالص منافع میں سال بہ سال 11 فیصد کی کمی واقع ہوئی۔

واضح رہے کہ بینک 2018 سے اپنے ایڈوانسز ٹو ڈپازٹ ریشو (ADR) میں مسلسل کمی کر رہا ہے جو کہ 2021 میں 47 فیصد تک پہنچ گیا جبکہ 2018 میں یہ شرح 59.8 فیصد تھی۔ اس کے انفیکشن ریشو پر ایک چیک جو کہ 2021 میں 6.3 فیصد تھا جو کہ 2018 میں 7.7 فیصد تھا۔ AKBL نے تمام سالوں میں 90 فیصد سے زیادہ کوریج ریشو کو برقرار رکھا ہے جو ظاہر کرتا ہے کہ بینک نے اپنے خراب قرضوں کے پورٹ فولیو کے لیے کافی پروویژننگ کی ہے۔ AKBL کی کوریج کا تناسب 2021 میں 97 فیصد رہا۔

بینک ایک صحت مند CASA تناسب کو برقرار رکھے ہوئے ہے جو صنعت میں ایک جیسے سائز کے ساتھیوں سے اوپر ہے جو کہ 2019 سے اس کی خالص سود کی آمدنی میں اضافے کی وجہ ہے۔ زیر غور تمام سالوں میں کل آمدنی کا تناسب 22 فیصد سے زیادہ ہے۔ AKBL نے برانچ نیٹ ورک کو بہتر بنانے اور 2021 کے دوران اضافی صوبائی لیوی کے نفاذ کے باوجود 2018 میں اپنی لاگت سے آمدنی کا تناسب 66 فیصد سے 2021 میں 51 فیصد تک کم کر دیا ہے۔

سال کے دوران ڈسکاؤنٹ ریٹ میں متعدد اضافے کے ساتھ، AKBL کی ٹاپ لائن نے 2022 کے دوران 114 فیصد کی زبردست نمو پیش کی۔ تاہم، سیونگ ڈپازٹس پر عائد کم سے کم ڈپازٹ کی شرح کے ساتھ، ٹاپ لائن کی ترقی صحت مند NII میں ترجمہ نہیں کر سکی۔ AKBL کا مجموعی پھیلاؤ تناسب 2021 میں 42 فیصد سے کم ہو کر 2022 میں 24 فیصد رہ گیا۔ جب کہ بینک کی جانب سے 2022 کے تفصیلی مالیاتی گوشوارے شائع نہیں کیے گئے ہیں، تاریخی شواہد سے پتہ چلتا ہے کہ جب بینک نے صحت مند CASA کا لطف اٹھایا، تو کرنٹ اکاؤنٹس ہمیشہ نیچے رہے۔ اس کے کل ڈپازٹس کا 30 فیصد۔ یہ وہ جگہ ہے جب بینک کو سیونگ اکاؤنٹس پر ایم ڈی آر نافذ کیا گیا تھا۔ 30 ستمبر 2022 تک، کرنٹ ڈپازٹس AKBL کے کل ڈپازٹس کا 29 فیصد ہیں۔ 2022 کے دوران، بینک نے غیر ملکی زرمبادلہ کی زبردست آمدنی حاصل کی جس میں سال بہ سال 76 فیصد اضافہ ہوا۔ تاہم، سیکیورٹیز پر 251 ملین روپے کے نقصان کے نتیجے میں غیر مارک اپ آمدنی کل آمدنی کے تناسب کے طور پر جمود کا شکار رہی۔ AKBL کا لاگت سے آمدنی کا تناسب 2022 میں مزید بہتر ہو کر 45 فیصد ہو گیا۔ مزید برآں، سال کے دوران فراہمی میں واضح کمی واقع ہوئی۔ AKBL کے نو ماہانہ بیانات ظاہر کرتے ہیں کہ انفیکشن کا تناسب مزید بہتر ہو کر 5.4 فیصد ہو گیا ہے اور کوریج کا تناسب 98.7 فیصد ہے۔ 50 فیصد سے کم ADR رکھنے پر سرکاری سیکیورٹیز پر زیادہ ٹیکس لگانے کے ساتھ ساتھ سپر ٹیکس کے نفاذ کی وجہ سے زیادہ موثر ٹیکس کی شرح کے باوجود، بینک 2020 کے دوران اپنی باٹم لائن میں سال بہ سال 45 فیصد اضافہ کرنے میں کامیاب رہا۔

مستقبل کا آؤٹ لک

موجودہ مالیاتی سختی کے منظر نامے میں بینکنگ کا شعبہ ایک اہم فائدہ اٹھانے والا ہے، تاہم، اعلیٰ رعایتی شرح کے فائدہ کو بہتر بنانے کے لیے، AKBL کو کم لاگت والے کرنٹ اکاؤنٹس کو جمع کرنے پر توجہ دینی چاہیے جو کہ 30 ستمبر 2022 تک محض 29 فیصد تھے۔ مزید برآں، مالیاتی بجٹ میں ناگزیر حد سے زیادہ انکم ٹیکس عائد کیے جانے کے ساتھ، AKBL اپنے اثاثہ جات کے پورٹ فولیو کو اوور ہال کرکے اور اپنے ADR کو بڑھا کر سرکاری سیکیورٹیز پر زیادہ ٹیکس لگانے سے بچ سکتا ہے جو کہ 30 ستمبر 2022 تک 49 فیصد تھا۔ تاہم، جاری معاشی بدحالی کے ساتھ۔ اور پرائیویٹ سیکٹر سے قرض لینے کی کم بھوک، AKBL اپنے غیر فعال قرضوں پر نظر رکھتے ہوئے اپنے ایڈوانس پورٹ فولیو کو کس طرح بہتر بنائے گا، یہ دیکھنا باقی ہے۔